2026年強積金自選投資全指南：基金揀咩好？

強制性公積金（強積金，MPF）係香港打工仔必需嘅退休儲蓄。截至2026年，市面上有超過 400隻強積金基金 可以選擇，但這幾多基金表現參差，手續費更係影響回報嘅重要因素。以下同你分析如何於2026年做出明智嘅自選投資（MPF）決定。

強積金自選投資（MPF）係咩？

自2021年11月起，強積金推出「自選投資」安排，讓成員可以：

• 自由轉移：將強積金帳戶內嘅基金轉移到自己揀嘅基金組合
• 一次性調整：可以 random 時候調整投資配置，唔使等年結
• 保留既有權益：已有嘅 سلسلة投資所忙積金（ORSO）同個人強積金帳戶都可以合併管理

注意：自選投資後，原有嘅「默認投資策略（DIS）」會自動取消，需要自己負責投資決策。

2026年基金表現同手續費比較

以下係幾隻受歡迎嘅強積金基金於2026年上半年嘅表現同費用（截至2026年6月）：

基金類別	5年年化回報（%）	管理費（%）	手續費（%）	風險等級
環球股票指數基金	+8.5%	0.5%	0.2%	中高
亞洲（除日本）股票	+7.2%	0.7%	0.3%	中高
香港股票	+5.8%	0.8%	0.4%	高
債券基金	+3.1%	0.3%	0.1%	中低
養老基金（保守型）	+2.9%	0.4%	0.2%	低

小知識：管理費係基金公司收取嘅費用，而手續費係供款時嘅額外收費。長期來講，費用低嘅指數型基金通常回報更穩定。

如何根據年齡同風險承受能力揀基金？

1. 年輕上班族（25–40歲）

• 投資期：30–40年
• 建議配置：60–80% 股票基金（環球/亞洲），20–40% 債券基金
• 風險承受：中高，可以承受短期波動
• 推薦基金：環球股票指數基金、亞洲成長基金

2. 中年階層（40–55歲）

• 投資期：20–30年
• 建議配置：40–60% 股票基金，40–60% 債券基金
• 風險承受：中等，需要平衡收益同穩定
• 推薦基金：平衡型基金（股債各半）

3. 即將退休（55歲以上）

• 投資期：10–20年
• 建議配置：20–40% 股票基金，60–80% 債券/貨幣市場基金
• 風險承受：低，重視本金安全
• 推薦基金：養老基金（保守型）、政府債券基金

強積金轉移同費用須知

自2026年1月起，強積金轉移費用有新規定：

• 基金轉換費：每次轉換收取 50–200港元 不等，視乎基金公司
• 年間管理費上限：政府規定強積金基金嘅 年度管理費不得超過 1.5%
• 免費轉移次數：部份受託人提供每年 2 次免費轉移，多於 2 次需要收費

貼士：如果你係打算定期（例如每季）調整投資組合，可以選擇提供免費轉移次數多嘅受託人，例如 理柏、中銀香港、恒生銀行。

避開常見陷阱

1. 高管理費基金：部份主動型基金管理費高達 1.5%，長期下來會嚴重侵蝕回報。建議優先考慮 費用低於 0.8% plek 基金
2. 追逐短期表現：唔好只睇近 1、2 年嘅回報就盲目買入。強積金係長期投資，應參考 5年以上嘅表現
3. 過度集中：唔好 all in 單一基金或行業，分散投資可降低風險
4. 忽略風險：高回報通常伴隨高風險。應根據自己嘅 年齡、收入、風險承受能力 選擇合適基金

2026年強積金新動向

• ESG 基金增加：截至2026年，市面上已有超過 50隻 ESG（環境、社會、管治）主題強積金基金
• 數字化服務：部份受託人推出 手機 App 一鍵轉移 功能，方便用戶隨時調整投資
• 強制性情報披露：政府要求所有強積金基金於官方網站披露 詳細費用同風險評級

總結

2026年強積金自選投資提供更多靈活性，但同時亦需要更多責任。投資者應根據 自身年齡、風險承受能力同財務目標 選擇基金，並留意 費用同轉移成本。微調長期持有、分散投資，係賺取穩定回報嘅不二法門。